共同基金定义

共同基金是基本的金融话题，是与金钱相关的经济讨论的一部分。共同基金汇集了股东的资金，用于投资股票、债券以及金融市场中的工具，例如货币和其他资产。共同基金由专业的基金经理管理，负责分配资产并努力为公司和基金投资者创造财务收益或收入。他们的职责是将资金投资于多种工具，以期达到最佳效果。共同基金的集合根据招股说明书中规定的储蓄计划进行建立和定期更新。

小额投资者或个人投资者可以通过共同基金接触到专业管理的股票、债券和其他商品资产配置。因此，每位股东按比例分享基金的利润和损失。共同基金投资于各种证券，其成功通常衡量为基金整体市值变动。投资者进行的投资被称为定期存款。

共同基金不仅仅是投资股市或股权的媒介；如果你愿意，你也可以投资房地产、黄金和债券基金。就回报和损失而言，共同基金的整体运作取决于股市。因此，为了更好地理解共同基金，我们首先需要了解股市。

• 我们可以说，股市是共同基金的基础。有许多方法可以投资股市，例如研究股市和股票。
• 第二种方法是借助研究分析师或投资顾问进行投资。其优点是您无需花时间研究；顾问会指导您，但这会达到某种程度。缺点是您需要进行定期交易，这需要您全程关注。
• 第三种方法是共同基金；它是一种比其他方法便宜且不需要投资者日常关注的媒介。它只需要选择好的基金。共同基金的基本功能是让投资者用少量资金投资更多公司。有一些与共同基金相关的术语，回报是指投资者获得的利润；另一个术语是 AMC，称为资产管理公司，它用于推出基金，收集的总金额称为 AUM，资产管理总额，它通过选择基金经理来运作，基金经理会把总金额投资到股市。因此，这就是共同基金的基本概念。

简单来说，共同基金是分享金钱以获得更多利润的一个场所。现在，共同基金有一些优点和缺点。

共同基金的优点

• 第一个优点是用少量资金实现更多样化；您可以用少量资金投资许多公司。因此，用少量资金，您将获得更多的公司敞口和多样化。
• 其次，专家以经济实惠的方式处理您的账户。从您共享的资金中，公司会收取 1% 到 2% 来管理基金经理的份额；这称为费用率。费用率越低，从一个投资者那里获得的专业份额就越少。
• 第三个好处是您一次性投资，然后共同基金将继续买卖股票。
• 第四个好处是 SIP，即设置从您的银行账户中扣除固定金额，该金额将由公司共享。SIP 完全由投资者控制。

共同基金的缺点

• 首先，这是关于贪婪；公司故意利用它们来产生可以吸引更多投资者投资更多资金的计划。随着公司的成长，它们专注于扩大投资者群体以获取更多利益和金钱。
• 其次，最大的缺点是共同基金的经理无法决定何时投资股票和何时退出。投资在您的控制之下，有时在市场崩盘期间，投资者会申请赎回，迫使基金经理以较低的价格出售股票。这是投资者和基金经理的双重损失。选择股票和处理它们是基金经理的责任，所以大多数时候，他们以公司利润为目标，这并没有给投资者带来预期的回报；有时规定是受限的。

以上就是共同基金的优缺点。共同基金有特定的用途；此外，它对于目标规划很有用，间接来说，您可以节省预期的金额。但投资者需要明智地做出决定。再次，共同基金是一个重要的讨论话题，并且包含很多与金钱相关的内容。让我们进一步讨论共同基金。

选择共同基金的原因

选择或投资共同基金有很多好处，但其中一些是最重要的。

1. 专业知识

金融市场投资需要一定的专业知识。您必须进行市场研究并评估最佳选择。您必须了解整体经济、特定行业、公司融资和资产类别，这些都需要您花费全部时间和精力。但是，如果您不了解股市的概念，那么共同基金因其优势而成为最佳选择。我们可以用一个例子来理解这个概念。想象一下您购买了一辆新车。问题是您不是一个好的司机。现在您有两个选择，您可以雇一个全职司机，或者学习如何开车，这实际上非常耗时并且需要您全程关注，您还需要致力于您的发展，这很好，但有时并不适合当时的情况。在第一种情况下，您需要参加驾驶课程并通过驾驶考试才能获得驾照。但是，如果您没有机会上驾驶课，那么聘请司机是更可取的。

2. 回报

共同基金最大的优势之一是可能获得比传统有保证回报的投资选择更高的回报。这是因为共同基金的利润与股市表现相关。因此，您的投资价值会受到影响。

3. 多样化

共同基金提供各种投资渠道，包含许多不同的股票。俗话说，不要把所有的鸡蛋都放在一个篮子里。这意味着只在一个地方投资可能会增加损失的风险。这是在做出财务决策时需要牢记的一个众所周知的概念。当您只投资一种商品时，如果市场崩溃，您就有损失金钱的风险。通过分散您的投资并参与各种资产类别，您可以避免这个问题。您必须仔细选择至少十家不同行业的公司进行投资。这可能需要大量的时间和精力。但是，当您参与共同基金时，您会立即实现多元化。

4. 税收优惠

通过参与股权或投资连结的储蓄计划。共同基金持有人最多可免税 1.5 万卢比。所得税法案的某条规定了此税收优惠的资格。ELSS 账户的持有期为三年。债券基金提供的扣除优惠是另一项税收优惠。就普通商品而言，所有利息均需纳税。因此，投资者可能会从更高的税后利润中受益。

共同基金的类型

共同基金可根据资产类别、结构和投资目标进行分类

按资产类别划分

1. 债券基金

也称为固定收益基金，它们投资于商业和政府债券等证券。这些基金被认为风险相对较低，并旨在为投资者提供可接受的回报。如果您想要可靠且风险规避的薪水，这些基金非常适合您。

2. 股票基金

与债券基金不同，将资金投资于股票而不是债券。这些账户的一个重要目标是资本增值。股票基金的利润基于股市波动；这些基金比债券基金风险更高。随着时间的推移，风险水平会降低，如果您想为退休规划或购房等长期目标进行投资，它们是一个不错的选择。

3. 混合基金

它是债券基金和股票基金的结合。这类基金用于以混合格式投资股票和债券基金，也称为固定收益基金。混合基金根据股票和债券的分配（资产配置）分为子类别。

按结构划分

1. 开放式基金

开放式基金允许投资者在每个工作日进行投资。这类基金由于赎回流程简便，对投资者来说非常灵活；这些账户以净资产值进行买卖。这些基金的灵活性在于您可以在营业时间的任何时候从开放式基金中赎回您的份额。

2. 封闭式基金

封闭式基金有固定的到期时间。投资和提款有固定时间。该基金只能投资一次；基金成立时，投资者可以投资，只有到期时才能赎回资金。这些是基于交易数量的，也不灵活。

按投资目标划分

1. 成长型基金

成长型基金被认为风险较低，适合长期投资。它们的主要目标是资本增值。这些基金的大部分资金投资于股票。由于其较高的股票敞口，这些资产可能相对有风险，但如果您离目标很近并且想要短期投资，则不推荐成长型基金。

2. 收益型基金

顾名思义，收益型基金旨在为投资者提供稳定收入。这些债券基金主要投资于存款证、债券和其他政府证券。它们适合各种长期目标以及风险规避程度较低的投资者。

3. 流动性基金

流动性基金用于短期投资；它们用于从您的盈余资金中创建应急基金。流动性基金投资于短期货币市场工具，如国库券、存款或 CD、定期存款、商业票据和短期投资。

4. 税收优惠基金

税收优惠基金为您提供财务优势。投资这些基金时，您有资格享受年度一定金额的扣除。税收优惠账户包括股票挂钩储蓄计划。

与共同基金相关的投资目标

很多时候会问哪个基金最适合投资，为什么，那么这些问题的答案取决于投资目标。老实说，这个问题没有一个正确的答案。此类共同基金旨在实现特定的财务目标，这些目标由基金公司设计。因此，您必须了解投资，它是否能实现您期望的目标。因此，投资目标在进行任何投资时都起着至关重要的作用，无论是与共同基金相关还是不相关。所有投资目标都可以分为三类-

1. 短期目标
2. 中期目标
3. 长期目标

短期目标是为了满足小需求；例如——在特定时期内，您需要钱，比如每年或两年一次的家庭旅行等。这些计划为期 1 到 3 年。中期投资计划为期 3 到 5 年，用于满足教育需求，例如攻读任何课程。长期目标是五年或五年以上；这些是为了高额财务需求，例如——购房、婚礼等。对于不到一年的投资，流动性基金被认为是最佳选择。它们比其他股票类别风险低；即使是流动性基金也是创建应急基金的最佳选择。投资 1 到 3 年，债券基金最适合短期投资。如果谈论混合基金，由于稳定性和较低的风险机会，它们适合中期投资。最后是股票基金，适合长期投资。

系统投资计划 (SIP)

事实上，我们不需要很多钱就可以开始通过共同基金投资股市。通过系统投资计划，该国大多数基金公司允许投资者用少量资金购买股票；有些从 100 或 500 开始。虽然这看起来很少，但如果您长期定期投资，您可以积累可观的金额。SIP 是一种将资金投入共同基金的方式，通过在固定间隔投资固定金额。通过避免择时，您可以逐步积累财富。

SIP 最适合长期投资，为了获得更多的好处，您应该尽早开始投资以提高您的回报。投资 SIP 很简单，因为同时投资少量资金比投资巨额资金更容易。SIP 与一次性投资相比具有某些优点。SIP 的一些优点是选择简单、方便、投资非常简单；个人可以投资非常少的金额，没有任何风险。SIP 包含一个名为卢比成本平均法的独特功能，该功能允许您在经济或市场低迷时购买更多份额，在市场高涨时购买少量份额。这是 SIP 的特殊功能，由于 SIP 的固有特性，您将在每次市场回调时购买更多，这可以降低您的投资并增加收益。

SIP 的另一个重要优点是灵活性；SIP 给了您很大的自由度。这些基金没有固定的期限，因为它们是开放式的，可以随时提取。根据您的意愿，您可以完全或部分赎回您的投资。此外，灵活性体现在投资金额上，可以增加或减少。重要的是要记住，财富的积累依赖于较长的投资期限。此外，SIP 提供了高回报，甚至是一次性存款的两倍。SIP 作为应急基金，因为其开放式融资系统；通过 SIP 提款很容易。

SIP 与一次性投资的区别

1. 期限：就 SIP 而言，在需要时可以随时提取资金而不会造成任何损失，这在一-次性投资中是不可能的；突然提款可能导致货币罚款甚至被拒绝。
2. 收益：SIP 在市场低迷期间获得更多收益。由于复利的作用，投资产生的回报更高。而在一次性投资中，收益在市场高峰期更高；与 SIP 相比，投资的固定收益率较低。
3. 抵御市场波动：SIP 保护您的投资免受潜在的市场崩盘。但是一次性或单笔投资不受市场不确定性的保护，因此，如果市场下跌，这项投资可能导致重大损失。
4. 市场知识：操作 SIP 非常简单，不需要有深入的市场知识；SIP 被认为是投资最简单的计划。一次性投资通常需要专业建议或深入的市场知识。