现金流量与资金流量的区别

会计学科的基础是现金流量和资金流量的概念。这些概念有利于评估公司的流动性状况。

现金流量表和资金流量表都有其独特的范围和作用。

现金流量表展示了公司现金状况的变化（流入和流出）。它是一个分析性调节说明，解释了一段时间内期初和期末现金余额之间差异的原因。另一方面，资金流量表是一份说明，展示了两个财政年度之间实体财务状况的波动或营运资本的变化。

现金流量表

现金流量是指进出一家公司的现金数量。企业从销售中获得收入，并将这些金额用于运营费用。此外，它们还可以通过投资、特许权使用费、许可协议和利息支付来赚钱。

财务报告最重要的目标之一是评估现金流量的数量、及时性、意外性及其来源和去向。这对于确定公司的流动性、适应性和整体财务绩效至关重要。

正现金流表明公司的流动资产正在增长，使其能够履行承诺、再投资于其运营、向股东分配利润、支付成本，并作为应对未来财务困难的安全网。强大的财务灵活性使企业能够从有利可图的投资中获益。它们在经济衰退期间表现也更好，因为它们不会承担财务困境的代价。

现金流量表是一份典型的财务报告，显示了企业在特定时期内的现金来源和用途，可用于分析现金流量。企业管理层、分析师和投资者可以使用它来判断公司是否有足够的现金来偿还债务并控制其运营成本。公司的现金流量表、资产负债表和损益表是最重要的财务报表。

现金流量的类型

1) 经营活动现金流量 (CFO)

“经营活动现金流量”（CFO），也常被称为“经营现金流量”，是指与产品生产和销售直接相关的财务活动。一个组织的 CFO 可以确定是否有足够的资金流入来支付账单或弥补运营费用。换句话说，一家公司必须产生的经营现金流入大于经营现金流出，才能在长期内保持财务生存能力。

计算经营现金流量，是从一段时间内用于运营的现金支出中减去销售所得的现金。组织以季度和年度形式呈现的现金流量表中，包含了经营现金流量信息。经营现金流量表明一家公司能否产生足够的资金来资助和扩展运营，但也可能表明一家公司何时可能需要外部融资来进行资本扩张。

应该指出的是，CFO 在区分销售额与收到的款项方面很重要。例如，如果企业与客户进行了一笔大额交易，收入和利润都会增加。然而，如果难以从客户那里收款，增加的收入不一定能增加现金流量。

2) 投资活动现金流量 (CFI)

“投资活动现金流量”（CFI）和“投资现金流量”是指在特定时期内，有关各种投资相关活动的收入或支出金额的报告。投机性资产收购、股票投资和资产出售是一些投资活动的例子。

投资活动现金流量为负不总是危险信号。它可能是由于公司为未来的繁荣进行了重大投资，例如研发。

3) 融资活动现金流量 (CFF)

“融资现金流量”（CFF）是指用于维持组织资本和运营的净现金流量。例如，融资活动包括债务、股票投资和股息支付。融资活动现金流量为投资者提供了有关公司资本结构管理和财务健康状况的信息。

资金流量是指在特定时期内进出不同金融资产的现金。通常以月度或季度计量。

资金流量表

资金流量不是任何资产的绩效指标。例如，对于共同基金，资金流量跟踪用于购买股票的现金（称为流入）和用于赎回股票的现金（称为流出）。它需要说明基金表现的好坏。

当流入现金多于流出现金时，就会发生净流入，例如流入共同基金。当有净流入时，经理们就有额外的钱进行投资。这应该会增加对股票和债券等金融工具的需求。净流出意味着共同基金收到的资金比投入的要多。

资金流量的重要性

• 财务状况：损益表或资产负债表无法显示公司财务状况变化的因素。资金来源（资金来源）和资金用途的信息将在报表中提供（资金应用）。
• 公司分析：盈利的公司经常会遇到现金流问题。在这种情况下，资金流量表能准确反映资金的来源和去向。
• 管理：除了作为管理控制工具外，资金流量表还有助于管理层决定未来的行动方针。
  
• 资产和负债的变化：该报表解释了导致两个资产负债表日期之间资产和负债发生变化的原因。因此，您可以更详细地检查资产负债表。
• 信用度：贷款机构使用此报表来评估公司的信用度。在批准贷款之前，他们会比较历年的报表。因此，该报表显示了公司在管理资金方面的可信度。

资金流量的局限性

尽管该报表对于审查公司的财务状况至关重要，但它也有以下缺点：

• 该报表仅涉及现金转移。损益账户和资产负债表的其他组成部分未被考虑在内。
• 由于资金流量表不能反映公司的现金状况，因此必须与资产负债表和损益账户一起进行审查。因此，必须单独编制现金流量表来审查现金状况。

现金流量表和资金流量表之间的主要区别

1. 现金流量表使用历史数据编制，显示公司现金及其等价物的流入和流出。相比之下，资金流量表是一份展示多种资金来源及其在会计周期内使用情况的分析性报表。
2. 与关注公司现金状况波动的现金流量表相比，资金流量表分析的是两个资产负债表日期之间的营运资本变化。现金只是构成营运资本的众多组成部分之一。
3. 现金流量表使用权责发生制会计方法进行编制。另一方面，资金流量表使用权责发生制会计方法。
4. 与旨在进行短期财务规划和决策的现金流量表相比，资金流量表是进行长期财务规划和决策的最佳工具。
5. 现金流量表显示了调整现金来源和用途的结果——期末现金余额，而资金流量表不包含期初和期末余额。
6. 资金流量表说明了资金的来源和用途，而现金流量表仅显示了货币的输入和输出。
7. 现金流量表可以解释两个时间点之间的现金流。相比之下，资金流量表可以更容易地识别两个财政年度之间资产负债表所列资产和负债变化的原因。
8. 现金流量表是财务报表的一部分。资金流量表独立于财务报表。

现金流量与资金流量的表格比较

结论

现金是构成营运资本的组成部分之一。因此，当现金状况改善时，资金状况也会改善，但反之则不然。当有资金流入时，也有现金流入；然而，资金流入并不导致现金流入。

我们可以得出结论，“现金流量表”对于较短的规划期更为重要，而“资金流量表”对于较长的规划期更为重要。